(1) Sunt considerate încălcări pe piața de capital nerespectarea prevederilor prezentei legi și ale actelor normative ale Comisiei Naționale, precum și faptele stabilite expres de Codul contravențional și de Codul penal.
(2) Pentru nerespectarea prevederilor imperative ale prezentei legi şi ale actelor normative în domeniu, Comisia Naţională aplică drept formă de sancţiune:
a) avertismentul;
b) avertismentul public;
c) suspendarea sau retragerea certificatelor de calificare eliberate de Comisia Naţională;
d) suspendarea sau retragerea calităţii de persoana cu funcţii de răspundere;
e) suspendarea sau interzicerea activităţii pe piaţa de capital a persoanei fizice;
f) suspendarea licenţei;
g) retragerea licenţei sau a autorizaţiei;
h) amendă de pînă la un milion de lei.
(3) Aplicarea sancţiunilor conform alin.(2) nu exclude posibilitatea aplicării sancţiunilor contravenţionale şi a pedepselor conform Codului penal al Republici Moldova.
(4) Avertismentul şi avertismentul public se aplică în cazul unor încălcări care nu au ca efect cauzarea de prejudicii importante clienţilor persoanelor licenţiate sau autorizate.
(5) Avertismentul se aplică şi se aduce la cunoştinţă persoanei sancţionate în mod individual, fără a fi făcut public.
(6) Avertismentul public se aplică şi se aduce la cunoştinţă persoanei sancţionate, fiind dezvăluit concomitent în mod public.
(7) Suspendarea şi retragerea licenţei, precum şi retragerea autorizaţiei se aplică în cazurile stabilite de prezenta lege.
(8) Modul de aplicare și executare a sancțiunilor prevăzute la alin. (2) se stabilește în actele normative ale Comisiei Naționale.
(9) În condiţiile prezentei legi, se consideră încălcare gravă şi sistematică a prevederilor prezentei legi şi a deciziilor Comisiei Naţionale referitoare la societăţile de investiţii şi la serviciile şi activităţile de investiţii cazurile cînd este prezentă cel puţin una din următoarele situaţii:
a) există 7 decizii anterioare ale Comisiei Naţionale privind încălcarea de către persoana vizată a legislaţiei în decursul ultimilor 2 ani, pentru care au fost aplicate sancţiuni sub formă de avertisment şi/sau sancţiuni contravenţionale;
b) persoana vizată a admis şi/sau a cauzat prejudicii clienţilor şi/sau investitorilor în mărime sumară de cel puţin un milion de lei.
(10) Prejudiciile cauzate ca rezultat al încălcării legislaţiei ce reglementează activitatea pe piaţa de capital urmează a fi reparate în modul stabilit de legislaţia civilă.
Art 144 Legea Privind piaţa de capital în Republica Moldova cu schimbări 2024 anul №171 din 11.11.2012
Structura actului